互联网理财产品收益率下跌 银行“类余额宝”产品反击

DoNews 4月30日消息（记者 张琳）余额宝、理财通等互联网理财产品自推出以来，凭借着门槛低、高收益、高灵活度获得了很多用户的青睐。一时间，引得其他互联网公司群起而效仿，推出了多个理财产品。然而，曾经一度顺风顺水的互联网理财产品日前却出现了收益率持续下滑、资金赎回受限制的情况。

同时，银行推出了“类余额宝”产品，这些产品在收益率、灵活性等方面都有了很大的调整。由此可见，收到冲击后的银行已经由防御转换到了主动出击。

互联网理财产品收益率跌破5%

去年，由于资金面紧张等原因，互联网理财产品的收益率曾一度保持在6%左右，甚至部分理财产品高达7%。然而，春节后，市场资金面逐渐宽松，银行也无需高息揽储，因此互联网理财产品的收益率也有所下降。有新数据显示，在现有52个网络基金理财产品中，只有24个基金的7日年化收益率超过5%。

4月27日，百度百赚和网易现金宝的七日年化收益率均已跌破5%，分别为4.8950%和4.9760%。而到28日，百度百赚收益率持续下跌至4.8880%，网易现金宝虽有小幅上涨，但也徘徊在5%左右。

今年三月份，余额宝首度跌破6%。目前，有业内人士预测，余额宝的收益率将于5月第一周跌破5%。而此前支付宝副总裁程立也曾表示，余额宝的收益率未来应该会趋近定期存款利率。这更是给余额宝的收益率将持续下跌的说法提供了佐证。

除了高收益的优势渐失，互联网理财产品的高灵活度也受到了考验。余额宝和理财通近日纷纷更改了赎回规则。余额宝方面发布的公告显示，自4月24日起，转出日累计超过5万元的，将默认为普通转出。在转出时间上，如果用户在工作日15点前申请转出，到账时间为下个工作日24点之前；15点后申请转出，则是在下两个工作日24点前可以到账；如果在非工作日申请转出，也会在下两个工作日24点前才能到账。

据了解，余额宝的资金通过支付宝转出至银行卡实时到账，仅支持中信银行、光大银行、平安银行和招行卡通。对此业内人士指出，国有银行均对余额宝关闭实时到账，可以看出大型银行对余额宝的围剿正在升级。同时，该人士认为，此次围剿“不是开始，更不是结束”。

现状：用户出逃、资金流失

互联网理财产品的出现给银行带来了巨大的冲击。最新数据显示，2014年居民活期存款累计增长2292亿，较去年同期少增6706亿；而反观货币基金方面，截至2014年2月底，货币基金较2013年底增长6754亿元。货币基金增长规模和居民活期存款少增金额高度吻合。

此前，为了互联网理财产品抗衡，多家银行和基金公司共同推出了“类余额宝”产品。

而为了吸引更多的用户，银行也调高了自家理财产品的收益率，使其与互联网理财产品收益率旗鼓相当，甚至更胜一筹。如兴业银行和天天基金网联合推出的掌柜钱包，该理财产品的七日年化收益率达5.7760，甚至高于余额宝、白赚等互联网理财产品。

另一方面，银行方面也在互联网理财产品引以为豪的“高灵活度”上下了功夫。此前，银行推出的理财产品在灵活度方面一直为人诟病。而目前银行推出的理财产则做到了赎回条件比互联网理财产品更灵活，甚至一些银行的理财产品可以用ATM机赎回。

目前，收益率持续下滑和资金灵活度受限，这些都使互联网金融的未来之路看起来困难重重。而银行推出的理财产品通过调整优势则体现的更为明显。加之，互联网理财产品始终在安全性方面有所欠缺，因此不少用户开始将资金重新转回银行。

有数据显示，截至2014年3月底，余额宝总规模达5412.75亿元。而此前，有基金业内人士曾测算，在3月中旬余额宝规模应该已超过6000亿，这意味着3月下旬其曾出现大比例赎回情况。

评论：互联网理财和银行各有优势

目前，互联网理财产品在灵活度方面大不如前，而收益率也一直呈下滑趋势，徘徊在5%左右。还有媒体报道称，在5月初，大部分互联网理财产品收益率将跌破5%的红线。

而随着互联网理财产品的利率下跌，部分用户选择了银行。对此，银行业内人士表示，互联网理财产品在安全性上很难让用户放心，而目前赎回条件也受到了银行的限制。在这种收益率相似的情况下，用户有很大可能选择安全性较强的传统银行。

虽然部分用户认为互联网理财产品的前景不容乐观，但仍有业内人士提出了不同的看法。该人士表示，虽然目前银行推出的“类余额宝”产品在灵活度、购买门槛、收益等方面都不输于互联网类产品，但是银行的理财产品在流动性上远不如货币基金，而销售渠道方面和用户体验方面仍和互联网类产品相差甚远。

而对于解决互联网理财产品目前的困境上，业内专家认为，目前存款竞争日趋白热化，而在收益、灵活度方面，银行“类余额宝”和互联网类产品已旗鼓相当。在这种情况下，互联网金融应从初期的“拼收益”向“拼服务”转变。（完）