P2P理财平台巡礼：有利网、星投资、红岭创投

2014年落下帷幕，尽管P2P网贷行业依旧是冰火两重天，但仍然阻挡不了不断涌入的投资者的热情。P2P网贷理财现在属于高收益项目，且大部分平台都有担保机构的本金保障，而且随着国资系、银行系的P2P平台的纷纷加入，这个行业的“综合素质”也在不断提升。

当前，银行理财产品收益在5%左右，各种宝宝的收益只有4%，而网贷投资一般的收益都在10%-18%之间，显然P2P理财已成为大众最喜欢的理财投资方式，这也是大部分人从股市转投P2P的原因。笔者从2012年开始投资P2P，经历了P2P网贷的各种非常时期，现将我的投资经验，通过对三个平台（也可以说是三类平台）优劣以评测形式分享出来，仅供大家参考。

【有利网】安全性7分、透明度8分、流动性7分、知名度8分、收益率6分

安全性：有利网股东背景强大，已引进风投，通过与众多小额借贷公司合作分散了部分风险，虽然没有实行第三方资金托管，但有利网在指定银行开设的专款专用的银行监管账户，与有利网自有资金账户实行完全的物理隔离，安全性还是比较稳妥的。

透明度：虽然没有第三方资金托管，但是平台的资金流向可以通过查询相关的单据进行印证借款人的资金的到达。考虑到目前第三方资金托管还十分不完善，因此有利网的透明度还是比较领先的。

流动性：借款产品还款期多在1-3年期，相对来说借款周期较长，虽然平台提供债权转让功能，一定程度上方便了用户的资金赎回，但考虑到P2P债权市场整体活跃度低的现实情况，借款期限太长的有利网的整体流动性还是比较差的。

知名度：作为排名前十的平台，有利网的市场知名度很高，经常需要抢标便是明证。

收益率：有利网平均利率在10%左右，在行业内属于偏低水平。

【星投资】安全性8分、透明度8分、流动性8分、知名度7分、收益率8分

安全性：星投资股东背景实力雄厚，也是在2014年拿到风投的30余家平台之一，安全基因不错。另一方面，星投资拥有自己的风控团队，并选择与担保公司等金融机构合作，无论是企业贷、车贷还是票据理财都要求足额抵押或质押，再加上平台交易量不大，因此在安全性上比较可靠。

透明度：虽然也没有第三方资金托管，但星投资平台的项目都是真实项目，借款企业和投资人通过新浪支付、盛付通等业界知名第三方支付一一对接，不设资金错配的类宝宝理财产品。在目前第三方资金托管还十分不完善的情况下，能够保证项目与资金的一一对应，透明度属于比较领先的。

流动性：当前整个债权转让市场都不活跃，因此判断流动性高低主要还是看平台项目的平均期限。星投资暂时还没有开通债权转让功能，但平台项目平均期限仅为9个月，因此流动性较好，投资人可根据自身情况选择1-12个月的项目进行投资。

知名度：由于交易量并不大，加上运营策略不同并未在互联网营销上做太多投入，星投资并不被很多人熟知，投资人基本都靠朋友、同事的口碑传播而集聚，知名度较低。

收益率：星投资的平均年化收益率在12%-15%之间，在业界正规平台中属于中等偏上水平。

【红岭创投】安全性7分、透明度6分、流动性7分、知名度9分、收益率8分

安全性：红岭创投一直都走“大单”模式，对接投资者和中小型企业。“大单”模式有优点也有缺点，明显的优点就是增收，而突出的缺点就是风险过高。虽然前些日子的一亿大单事件得到兜底，但这也暴露出大单所带来的影响之深。红岭创投与平安银行合作，采取银行资金存管形式，另外在今年3月份启动了风险备用金计划，目前也已经垫付千万元坏账，短期内看，安全性还是不低的。

透明度：红岭创投虽然与平安银行有资金存管服务合作，但是对大项目的信息披露并不全面，这在一定程度上是为了保护客户的隐私，但是对于投资者来说能够知道的信息还是过少。业内认为应该披露的信息方面：首先是借款人的信息必须透明；其实资金的具体用途；第三是还款来源，其中包括第一还款来源以及其他的保障措施，以及还款方式。不过值得肯定的是，红岭创投在坏账事件的披露上，能够做到十分即时并且透明。

流动性：借款产品还款期分布在3天-3年期，相对来说借款周期较长。同样考虑到P2P债权市场整体活跃度低的现实情况，借款期限太长的红岭创投的整体流动性还是比较差的。

知名度：红岭创投交易量大、也从来不缺话题，因此知名度非常之高。

收益率：红岭创投的收益比较可观，有短期标如天标和一月标，还有大额长期标。预期收益率在15%~18%这个范围内，在业内属于较高水平。

笔者结合自身的投资体会，通过上面5个指标数据对三家P2P平台稍一分析后，我们可以清晰的看出各个平台的优势和侧重点在哪里，投资人在选择平台时也可以对症下药。当然，我并不是说把上面各平台的分数相加就决定投资哪家平台，而是要告诉大家一定要找到自己的偏好，并做好安全和收益的平衡。

譬如，做长线投资、对收益率要求不高的的人可能会愿意选择有利网这样的平台；现阶段想追求中短期理财，对安全性和收益率都十分看重的人群会对星投资这种稳健型平台情有独钟；而最求名气大、喜欢在高风险下赚取更高一些收益的用户就可能会选红岭创投了。

“安全第一，收益第二”，这是我在投资P2P过程中的总结出来的八字真言，至于如何评判、取舍，相信每个人心中都有自己的一杆秤，因此再次声明，投资有风险，本文仅供参考。